Análise e perspectivas da situação mineira mundial desde o século XXI

Resumo

Desde o século XXI, a exploração mineira mundial tem flutuado ciclicamente com a economia mundial, e a China tem promovido o desenvolvimento da exploração mineira mundial. O investimento global na exploração e desenvolvimento de minerais a nível mundial é insuficiente e as novas descobertas são reduzidas. O consumo mundial de produtos minerais aumentou, em geral, e a procura de novas energias e de novos materiais e produtos minerais, como o lítio e o cobalto, explodiu. As empresas mineiras passaram da expansão em grande escala para a reestruturação de activos, tornando os investimentos mais cautelosos. A estratégia em matéria de recursos minerais tem merecido grande atenção e a legislação e as políticas no domínio da exploração mineira tornaram-se, de um modo geral, mais rigorosas. Olhando para o futuro, o consumo global de produtos minerais a nível mundial continuará a crescer. O Sul da Ásia tornar-se-á um ponto quente para o investimento no sector mineiro. A revolução energética e a inteligência artificial promoverão um salto na indústria mineira mundial, e os interesses conflituosos da exploração mineira continuarão a aumentar.

Introdução

Desde 2000, apesar do impacto da crise financeira, a economia mundial registou um crescimento global impulsionado pelas economias emergentes e em desenvolvimento, como a China. O sector mineiro mundial tem registado flutuações cíclicas que acompanham a economia mundial. O investimento mundial na exploração e desenvolvimento de minerais é ligeiramente inadequado em comparação com as necessidades de desenvolvimento económico e social, as novas descobertas importantes são reduzidas e as capacidades de garantia de abastecimento a longo prazo são afectadas. O consumo de produtos minerais a granel, como o minério de ferro, aumentou rapidamente, e os preços das novas energias e dos novos materiais e produtos minerais, como o lítio, o cobalto e as terras raras, aumentaram acentuadamente. As empresas mineiras começam a desinvestir em actividades não essenciais após uma expansão em grande escala

Os activos, o investimento em novos projectos é mais cauteloso. Os minerais essenciais são altamente valorizados pelos governos de todos os países, e o nacionalismo e o protecionismo em relação aos recursos naturais têm colocado sérios desafios ao desenvolvimento da exploração mineira mundial.

Com as flutuações cíclicas da economia mundial, a China promove o desenvolvimento da indústria mineira mundial

De acordo com Hyde Clark, Kondratyev e Schumpeter, a longo prazo, a economia mundial tem sofrido alterações cíclicas de 40 em 40 ou de 60 em 60 anos desde 1780; a médio prazo, desde o século XIX, ocorreu uma crise cíclica em 10 anos. Desde 2000, a economia mundial entrou num novo ciclo. As taxas de crescimento das economias desenvolvidas, como os Estados Unidos, a União Europeia e o Japão, abrandaram, enquanto as economias em desenvolvimento, representadas pela China, registaram um crescimento rápido.

A exploração e o desenvolvimento de minerais aumentaram, de um modo geral, e a sua proporção na economia mundial continua a ser baixa

Desde 2000, o investimento global na exploração e desenvolvimento de minerais tem registado, em geral, uma tendência ascendente. No entanto, devido às flutuações cíclicas da economia mundial, também se registaram mudanças cíclicas, passando de um aumento rápido para um declínio acentuado. Em 2002, o investimento mundial na exploração de minerais sólidos não combustíveis prosseguiu a tendência de ajustamento após 1997 e desceu para 2 mil milhões de toneladas, seguido de um aumento de seis anos, atingindo 14,6 mil milhões de toneladas em 2008. No entanto, devido ao impacto da crise financeira global em 2009, o investimento mundial em exploração de minerais sólidos caiu drasticamente para apenas $ 8,4 mil milhões. Depois de 2010, o crescimento foi retomado e, em 2012, estabeleceu um recorde de $ 21,5 mil milhões de dólares. Depois de 2013, o investimento começou a diminuir novamente e, em 2016, foi de apenas $ 7,3 mil milhões. Depois de 2017, o investimento recuperou.

Do ponto de vista do país, as principais descobertas concentram-se principalmente em vários países, incluindo a RDC, a Mongólia, a Austrália, a Papua Nova Guiné e a Namíbia. Do ponto de vista dos tipos de minerais, trata-se principalmente de urânio, cobre, lítio, ouro, terras raras, sal de potássio, grafite e outros minerais. Em termos de tempo, 2007 foi o ano mais frutífero para a exploração mineral a nível mundial. Em termos de escala, as minas de cobre são encontradas em grande escala e de alto valor. Por exemplo, o valor total da mina de cobre Bull Gold Molybdenum nos Estados Unidos é estimado em $ 450 mil milhões de dólares.

Embora o investimento na exploração e desenvolvimento de minerais no mundo tenha aumentado de um modo geral, a sua proporção na economia mundial ainda não é elevada. Tomando 2012 como exemplo, o investimento mundial na exploração de minerais sólidos não combustíveis foi de 21,5 mil milhões de dólares americanos, atingindo um valor recorde, mas representou apenas 0,03% do PIB mundial nesse ano; o investimento no desenvolvimento de minas foi de 735 mil milhões de dólares americanos, representando apenas 1%. O investimento chinês na exploração mineira foi de 129,68 mil milhões de yuan, representando apenas 0,2% do PIB da China nesse ano (excluindo o petróleo, o gás e o carvão, apenas 0,09%).

O consumo de produtos minerais aumentou, em geral, e as novas energias e os novos materiais registaram um crescimento explosivo

Desde 2000, o consumo mundial de produtos minerais a granel registou uma tendência global de crescimento, tendo a China passado a ser o principal motor do consumo mundial de minerais.

As empresas mineiras passam da expansão em grande escala para a reconstrução de activos, investindo com mais cautela

Desde 2000, as fusões e aquisições das empresas mineiras a nível mundial têm registado um ciclo de crescimento rápido → pico → declínio lento. Em 2002, as fusões e aquisições das empresas mineiras a nível mundial ascenderam a 5 mil milhões de dólares, o nível mais baixo em quase 20 anos, tendo depois aumentado rapidamente, atingindo 95 mil milhões de dólares em 2006, um máximo histórico em quase 20 anos. Em seguida, começou a diminuir rapidamente. Embora tenha recuperado para 50 mil milhões de dólares americanos em 2010, a tendência geral para a descida não se alterou, e só em 2017 serão 15 mil milhões de dólares americanos.

Durante o boom mineiro, o gigante mineiro sofreu uma expansão maciça, incluindo fusões e aquisições de empresas e activos mineiros. No entanto, após muitos anos de atividade, especialmente após a crise financeira, as empresas mineiras descobriram que os activos não essenciais não só não traziam lucros, como também causavam perdas em grande escala à empresa. Para o efeito, os gigantes mineiros começaram a alienar actividades periféricas e a concentrar-se mais nas actividades principais. Por exemplo, em 2010, a BHP Australia (BHP) fundiu-se com a Billiton da África do Sul para se tornar a BHP Billiton. No entanto, em 2014, a BHP Billiton dividiu os activos da antiga Billiton Company e formou uma nova empresa, atualmente a South32. O mesmo acontece com a brasileira Vale. Durante o boom mineiro, a empresa adquiriu activos de minério de ferro na África Ocidental e activos de minas de carvão em Moçambique, mas estes dois activos não trouxeram fluxo de caixa para a empresa por várias razões, mas causaram um medidor de redução em grande escala.

O relatório de investigação da Morgan Stanley mostra que, após a crise financeira de 2008, as 40 principais empresas mineiras do mundo investiram mais de $ 1 trilião em projectos, mas cerca de um terço do investimento falhou. Atualmente, as empresas mineiras são mais cautelosas no investimento e já não tomam decisões de investimento facilmente.

Desde o século XXI, as empresas mineiras chinesas tornaram-se gradualmente uma força importante nas fusões e aquisições no mercado mineiro mundial. No Peru, Congo (RDC), Austrália, Zâmbia, Tanzânia, Guiné, Argentina, Canadá e outros países, foram obtidos alguns activos mineiros importantes. Há experiências bem sucedidas e, naturalmente, muitas lições falhadas. Alguns activos mineiros ainda estão em disputa. De qualquer modo, o poder da China trouxe vitalidade ao mercado mineiro mundial.

Do ponto de vista do sector, nos últimos 20 anos, os recursos não tradicionais de petróleo e gás e as novas energias e novos materiais e minerais tornaram-se os principais alvos das fusões e aquisições. Os últimos resultados do inquérito da Ernst & Young mostram que, no futuro, as fusões e aquisições das empresas mineiras irão aumentar significativamente, especialmente os minerais relacionados com as novas energias e os novos materiais, como as fusões e aquisições relacionadas com os minerais metálicos das baterias. Em 2019, as fusões e aquisições globais no sector mineiro entrarão num novo ciclo de crescimento, e as fusões e aquisições em grande escala ocorrerão ao mesmo tempo que a quantidade de fusões e aquisições aumenta.

A estratégia de recursos minerais é altamente valorizada e as leis e políticas mineiras estão, em geral, a tornar-se mais rigorosas

Muitos factores, como o ciclo mineiro próspero, o aumento geral dos preços dos produtos minerais e a disseminação do nacionalismo e do protecionismo em matéria de recursos, obrigaram os países de todo o mundo a atribuir grande importância às suas estratégias em matéria de recursos minerais.

A fim de garantir o fornecimento de matérias-primas energéticas necessárias à indústria de alta tecnologia, os Estados Unidos, o Japão e a União Europeia publicaram um catálogo de minerais essenciais e minerais estratégicos. Por exemplo, em 2018, os Estados Unidos introduziram uma lista de minerais essenciais, incluindo 35 minerais (classes), incluindo urânio, crómio, manganês, vanádio, titânio, alumínio, magnésio, cobalto, tungsténio, estanho, antimónio, bismuto, metais do grupo da platina, nióbio, tântalo, berílio, lítio, estrôncio, tório, césio, zircónio, metais de terras raras, tório, germânio, gálio, índio, tório, tório, telúrio, fluorite, sais de potássio, barite, arsénio, grafite, hélio. A UE alargou os seus minerais estratégicos para 27 em 2017. Em 2016, a China publicou 24 catálogos de minerais estratégicos.

A fim de reforçar a proteção do ambiente, alguns países introduziram também medidas de proteção do ambiente muito rigorosas e elevaram as normas de proteção do ambiente. Por exemplo, El Salvador proibiu completamente a extração de metais, o Zimbabué proibiu a extração mineira e ordenou a retirada de todas as licenças para depósitos aluviais perto de águas. O Chile estipula que o desenvolvimento de projectos mineiros de grande escala em altitudes elevadas será restringido pela lei de proteção dos glaciares. A nova norma ambiental é a mais rigorosa do mundo, reduzindo as normas de emissão de dióxido de enxofre de 80 mg/m3 para 20 mg/m3 e assim por diante. Alguns projectos importantes foram bloqueados, como a mina de cobre-ouro Pebble, no Alasca, a mina de cobre-ouro Pascal-Rama, no Chile, e a mina de ouro Rosia-Montana, na Roménia.

Perspectivas

Olhando para o futuro, com as mudanças no cenário económico global, grandes mudanças na mineração global estão fadadas a seguir. O autor acredita que as seguintes tendências de desenvolvimento podem ser dignas de atenção e pesquisa no futuro: ①Com o desenvolvimento da economia mundial, a tendência geral de aumento do consumo global de recursos minerais não mudará, e as funções potenciais das matérias-primas minerais serão mais exploradas e Aplicações; ② O rápido desenvolvimento econômico dos países do sul da Ásia atrairá o acúmulo de capital, indústria e comércio. No futuro, a mineração nesta região se tornará um ponto quente para investimentos; ③ A revolução energética centrada na diversificação do fornecimento tornará o desenvolvimento da mineração livre do fornecimento tradicional de eletricidade. Fontes de energia restritas e independentes, como energia solar e energia eólica, fornecerão novas soluções para o desenvolvimento da mineração em áreas remotas; ④ a inteligência artificial trará uma nova revolução para a indústria de mineração global, por um lado, a indústria inteligente trará um desenvolvimento explosivo de novas energias e novos materiais e minerais A demanda, por outro lado, tornará a exploração e o desenvolvimento da mineração mais convenientes, rápidos e seguros, e a prospeção da exploração e desenvolvimento mineral será mais profunda e mais distante; ⑤ os recursos minerais estão mais próximos da economia nacional e da segurança da defesa nacional, os principais países de recursos minerais do mundo Com controles mais rígidos, os conflitos de interesse entre governos, empresas e comunidades são mais frequentes.